Origine au Myanmar
Le lethwei fait partie du thaing, un terme générique désignant les arts martiaux traditionnels du Myanmar, qui incluent également le bando, le banshay, le naban et les systèmes shan. Les chercheurs associent les formes les plus anciennes du thaing à l'empire de Pagan ou Bagan, à partir d'environ la fin du XIIe siècle. Les représentations sur les temples et les pagodes sont parfois considérées comme des indices d'une tradition bien plus ancienne de combat et de lutte.
Historiquement, les combats avaient lieu lors de fêtes, de célébrations religieuses et à la cour. Les participants se battaient dans des fosses de sable, les mains enveloppées de chanvre ou de gaze. Il n'y avait pas de rounds ni de points fixes comme dans de nombreux sports modernes : le combat se poursuivait jusqu'à ce qu'un combattant soit mis KO ou ne puisse plus continuer. Les vainqueurs pouvaient acquérir un statut de héros au sein de leur communauté.
Le lethwei est particulièrement associé au peuple karen et à l'État de Kayin, mais ce sport est pratiqué dans différentes régions du Myanmar. Pendant la période coloniale britannique, cette tradition fut réprimée. Elle fut ensuite réorganisée, notamment grâce aux efforts de Kyar Ba Nyein.
Modernisation et essor international
Kyar Ba Nyein, qui participa aux épreuves de boxe des Jeux olympiques de 1952, contribua à élaborer des règles modernes et des méthodes d'entraînement pour le lethwei. Il parcourut le Myanmar et amena des combattants, notamment des régions mon et karen, dans de grandes villes comme Mandalay et Yangon.
La Myanmar Traditional Lethwei Federation introduisit en 1996 un règlement de tournoi pour le Golden Belt Championship. Les années suivantes virent se développer les compétitions et les promotions internationales. World Lethwei Championship contribua à faire connaître les événements à l'international, et le combattant canadien Dave Leduc devint le premier vainqueur non birman du Lethwei Golden Belt.
Le lethwei gagna en visibilité internationale en 2019 grâce à la diffusion en direct d'un événement de la WLC sur UFC Fight Pass. Le sport reste toutefois fortement associé au Myanmar, et les règles, les exigences de sécurité et le statut juridique varient selon les pays et les organisations.